?? 照明一直是剛性需求,直到愛迪生發明電燈之后才形成一個產業。電燈產品從初的鎢絲白熾燈發展到節能熒光燈,再到現在的LED燈,照明產業也從零發展成為一個千億美元級別的大市場。

? 在白熾燈和熒光燈時代,由于需要廠商通過對產品的設計、制造來保證光源的穩定性和耐用性,歐美大廠憑著技術積累,以及歷史上積累的品牌和渠道,占據了大部分市場。進入LED燈時代,在工程師紅利以及政府不遺余力的扶持下,中國在技術上逐漸跟上,并超過了歐美日等發達國家,產品的品質并不比歐美差,但成本更低,服務更好,以至于從芯片、封裝到光源,整個LED產業鏈基本都遷移到了中國。

? 專業化分工體系下,光源制造變成了簡單的組裝工作,歐美光源大廠節節敗退,紛紛退出通用照明領域。

? 國內照明市場龐大。根據高工LED數據,中國2016年LED通用照明市場達到2040億元,LED的滲透率為44%,目前LED燈的使用成本跟傳統燈泡相差無幾,預計2020年,中國LED照明的滲透率達到60%-70%,LED通用照明未來幾年仍將保持兩位數的增長。

? 照明行業競爭格局分散,目前行業龍頭的市占率僅約3%,究其原因主要是因為,在傳統光源時代,光源被三家大廠壟斷,燈具企業附加值低,難以形成競爭力。中國對LED技術的掌握打破了原有的競爭格局,極大降低了光源的技術門檻,產業鏈話語權轉移到更靠近終端的燈具廠商,燈具廠商有機會通過產品設計、渠道管理和品牌營銷提高市占率。

? 另一方面,隨著人均國民收入的提升,國人對生活品質的要求不斷提高,在選擇燈具的時候更看重的是品牌和產品設計,山寨產品的生存空間被壓縮,隨著原材料成本的上升,環保要求的提高,很多小廠也被迫退出市場。實際上,自2012年LED照明滲透率迅速提升以來,梯隊照明企業的市占率穩步提升,隨著歐美大廠和山寨小廠的退出,未來這一趨勢有望加速。

? 美國照明市場經過多年的發展,已經形成數家幾百億收入的燈具大廠,進入LED時代,在更有利的競爭格局下,相信中國會很快出現一家甚至數家可與國際巨頭媲美的龍頭廠商。